Många svenskar låter sina premiepensionspengar ligga utan att byta fonder. Men en ny undersökning väcker frågan om hur mycket pengar fondvalet faktiskt kan påverka. Under 2025 var skillnaden mellan två stora grupper av pensionssparare 5100 kronor mer varje år.
Majoriteten av svenska premiepensionssparare byter aldrig fonder. Det visar en ny undersökning som Pensionsmyndigheten presenterade den 16 oktober. Trots det uppger de flesta att de är nöjda med den hjälp som finns för att välja fonder.
Bland personer som faktiskt har bytt fonder är missnöjet större.
– De flesta byter aldrig fond men är överlag nöjda med det stöd som finns, säger Gustav Sundén, analytiker på Pensionsmyndigheten.
Men hur stor skillnad kan det egentligen göra för pengarna att välja egna fonder i stället för att låta dem ligga kvar i det statliga förvalet?
Skillnad på 1 700 kronor
Enligt Pensionsmyndighetens statistik för 2025 fick pensionssparare med eget fondval i genomsnitt 5,9 procents värdeutveckling. För dem som låg kvar i det statliga förvalet AP7 Såfa var motsvarande utveckling 4,2 procent. Skillnaden var alltså 1,7 procentenheter under året.
För den som hade 100 000 kronor placerade motsvarar skillnaden 1 700 kronor. Vid ett pensionskapital på 300 000 kronor blir det 5 100 kronor. På en miljon handlar det om drygt 15 000 kronor. Det handlar om ett räkneexempel utifrån gruppernas genomsnittliga procentuella utveckling, inte om hur mycket varje enskild sparare faktiskt tjänade eller förlorade.
Men det finns en viktig hake
Ett eget fondval betyder inte automatiskt att pensionspengarna växer snabbare. Under 2024 var utvecklingen exempelvis betydligt starkare för AP7 Såfa, som då gav 27,3 procents avkastning enligt regeringens redovisning av AP-fondernas verksamhet. Det var högre än genomsnittet för premiepensionens fondförsäkring som helhet.
Resultatet för 2025 påverkades bland annat av utvecklingen på de internationella aktiemarknaderna och av att den svenska kronan stärktes mot dollarn. Den som väljer egna fonder kan få högre avkastning, men tar också ansvar för vilka risker sparandet utsätts för.
Du behöver inte byta fonder
Den som inte gör något aktivt fondval får normalt sina premiepensionspengar placerade i AP7 Såfa. Det är statens förvalsalternativ, som anpassar placeringarnas fördelning mellan aktier och räntor efter spararens ålder. För yngre sparare är aktieandelen hög och risken större. Från 56 års ålder minskas aktieexponeringen gradvis.
Det går också att välja andra fonder eller kombinera AP7 Såfa med ett eget fondval. Enligt Pensionsmyndigheten kostar det ingenting att byta fonder inom premiepensionen. Den som vill kontrollera sina placeringar kan logga in på Pensionsmyndighetens webbplats. Det viktiga är därför inte att byta fonder ofta, utan att förstå hur pengarna är placerade och vilken risk man tar inför pensionen.
