Ett vanligt pensionsval kan bli en dyr fälla. Den som tar ut hela tjänstepensionen under fem år får gott om pengar i början av pensionärslivet. Men sedan kan inkomsten rasa. I ett räkneexempel från Skandia blir skillnaden över 19 000 kronor i månaden efter skatt jämfört med att ta ut pensionen livet ut.
Många svenskar drömmer om att kunna njuta ordentligt av de första åren som pensionärer. Kanske resa mer, renovera huset eller ägna tid åt sådant som inte hunnits med under arbetslivet. Därför kan det kännas lockande att ta ut tjänstepensionen under en kort period för att få så mycket pengar som möjligt direkt.
Men valet kan få stora ekonomiska konsekvenser längre fram. När de fem åren har gått tar utbetalningarna slut, samtidigt som hyran, maten och andra levnadskostnader finns kvar. Enligt en rapport från Skandia kan skillnaden jämfört med ett livsvarigt uttag uppgå till över 19 000 kronor i månaden efter skatt.
Det innebär inte att pensionären förlorar ett redan utlovat månadsbelopp. Pengarna har i stället betalats ut tidigare och under en kortare period. Problemet är att inkomsten kan bli betydligt lägre under resten av livet, när den tidsbegränsade tjänstepensionen är förbrukad.
Från 135 650 till 29 650 kronor
Skandia har jämfört olika sätt att ta ut pension för fyra yrkesgrupper. I ett av exemplen har en privatanställd tjänsteman en slutlön på 69 200 kronor i månaden. Personen är född 1975 och har byggt upp en relativt stor tjänstepension under arbetslivet. Om hela tjänstepensionen betalas ut under fem år blir den sammanlagda pensionen hela 135 650 kronor i månaden före skatt under den perioden. Men när tjänstepensionen tar slut sjunker inkomsten till 29 650 kronor i månaden före skatt.
Med ett livsvarigt uttag hade samma person i stället fått omkring 58 000 kronor i månaden före skatt, även efter de första fem åren. Skillnaden efter skatt blir då cirka 19 350 kronor i månaden, enligt Skandias beräkningar. Det motsvarar 232 200 kronor på ett år. Beloppet är en jämförelse mellan två uttagsalternativ efter femårsperioden, inte en beräkning av hur mycket pengar personen totalt förlorar under hela pensionärslivet.
Även personer med lägre inkomster kan drabbas av stora förändringar. För en privatanställd arbetare med 40 800 kronor i slutlön visar Skandias exempel en skillnad på omkring 9 600 kronor i månaden före skatt efter att femårsutbetalningen upphört.
Kan dessutom få betala högre skatt
Det finns också en annan risk med att ta ut tjänstepensionen snabbt. När stora pensionsbelopp betalas ut under några få år kan den sammanlagda inkomsten bli så hög att pensionären måste betala statlig inkomstskatt. Enligt Pensionsmyndighetens rapport Pension och skatt 2026 kan en tidigare höginkomsttagare få 44 933 kronor i tjänstepension varje månad vid femårigt uttag. Med livsvarig utbetalning blir motsvarande belopp 12 925 kronor.
Den stora skillnaden kan påverka hur mycket skatt som totalt behöver betalas. Ett kort uttag kan alltså innebära att en större del av pensionspengarna beskattas hårdare under de första åren. Samtidigt försvinner tjänstepensionsutbetalningen helt när den bestämda perioden är slut.
Pensionsmyndigheten har också jämfört hur mycket tjänstepension olika uttagsalternativ ger totalt, räknat över en genomsnittlig livslängd. I myndighetens typfall blir det beräknade nuvärdet av tjänstepensionen 15 procent lägre för kvinnor och 11 procent lägre för män vid femårigt uttag jämfört med livsvarigt uttag.
Skillnaderna beror bland annat på livslängd och hur utbetalningarna fördelas över tiden. För den som lever länge kan en livsvarig pension därför få särskilt stor betydelse.
Så undviker du pensionsfällan
Det viktigaste är att jämföra flera alternativ innan utbetalningarna börjar. På minPension.se kan den som närmar sig pensionen göra prognoser och planera hur olika delar av pensionen ska tas ut. Där går det att få en bättre bild av inkomsten både de första åren och längre fram. Kontrollera särskilt hur mycket pengar du beräknas ha kvar vid 70, 75 och 80 års ålder. Den som har flera tjänstepensioner bör också undersöka om de har olika utbetalningstider och om vissa delar kan tas ut livsvarigt.
Det är dessutom viktigt att kontrollera vilka villkor som gäller för den egna pensionsförsäkringen. Möjligheten att ändra eller förlänga utbetalningstiden efter att pensionen börjat betalas ut varierar mellan olika avtal. Därför bör man kontakta pensionsbolaget innan ett beslut fattas.
Ett kort uttag behöver inte vara fel för alla. Den som har stora besparingar, andra inkomster eller särskilda ekonomiska behov kan ha skäl att välja en tidsbegränsad utbetalning. Men valet bör göras med hänsyn till både skatten och hur ekonomin ser ut efter att pengarna slutat komma.
För den som räknar med att leva på sin pension under många år kan ett livsvarigt uttag ge en jämnare och mer förutsägbar ekonomi. Skandias och Pensionsmyndighetens beräkningar visar framför allt hur viktigt det är att inte bara titta på pensionens storlek det första året – utan också på vad som finns kvar långt senare.
